先说结论吧，2022年理财产品亏损的原因和银行创新关系不大，中国的银行理财产品从推出到现在已经有二十几年了，从一开始到现在理财产品的组成结构并没有产生大的改变，最近这段时间的下跌主要和以下几个因素有关。

一、2022年1月初落地的资管新规的影响。

资管新规于今年1月1日正式实施， 而其中重要的一点变化就是银行理财无论是宣传还是实际实施中，都需要打破传统的保本保收益的刚兑概念。很多人买理财产品就是图个稳定，主要能按期的拿到银行承诺的收益就可以了，对于银行幕后是如何操作的并不关心。可是这么多年来很多银行的理财产品玩的很多者是资金池的游戏，就是无论自己投资是亏是赚，都会到期把投资者的钱加利息还回去，真的有亏损了大不了就是借新还旧了，这是大的银行在这里怕什么呢？但是其它这对于整个金融体系危害是极大的。明白人都知道这种击鼓传花的游戏总有破灭的一天。

所以国家适时出手，叫停了这种方式，要求银行不能再为自己买投资产品兜底，如果投资亏损那就必须让投资者承担相应的损失。国家的目的是想通过这种方式反逼银行体系的改革，增加自身的投资能力。同时也告诉投资者天下没有只赚不赔的买卖，任何投资就是有风险的。

二、理财产品收益的计算和展现方式的不同

资管新规实施后，计算方式也变了。在之前， 理财产品不披露净值，投资者也很少关注所持产品每天的净值变化，只关注产品到期时收到的本金和收益情况。而现在，监管要求银行必须每天公布自己产品的之下每天净值怎么。这下投资的盈亏变化都暴露在投资者面前，只要是每天稍微细心的投者就会发现，这个净值的变化曲线并不是一条上线的直线，而是波浪是前进的，当曲线由高处往低处走的时候投资者的收益就要可能产生亏损。如果一段时间内一直在下降曲线内，那必定也让不够成熟的把投资者感到倍感压力。

但是还是要说明一点，投资者看到的每天亏损不等于实际的亏损，它只是代表某天净值的涨跌，我们之前已经说过这里波浪式的前进，一段时间内总会有高有低，具体这笔理财亏损没有，需要等到到期之后再来看。

三、近期的股市和基金产品的下跌是直接原因

如果把投资者仔细阅读投资理财产品的说明时，一般上来都有标注产品的组成类型，比较常见的结合如固定收益占到80%以上，而另外5%-20%投入到权益资产和衍生品金融工具。而我们常见的收益净值波动就是权益资产和衍生品金融工具造成的。如我们常见的股票和基金就是比较典型的权益资产。2022年春节段股市的行业只要买卖股票的人都知道。所以这部分权益资产的下跌直接拖累了银行理财产品的收益，并使其一连多日为负数。

综上我们已经知道，银行的理财产品至今并没有变化，只是玩法规则变化，我们投资者能做的就是适应这种变化，擦亮双眼，并注自己所购买产品的投资范围和标的。闭着眼睛买银行理财产品的阶段已经一去不复返了。如果真不能承受损失那就建议不要再买银行的理财产品了。可以转向大额存单或者国债等，现在这些产品还是保本保息的，并且收益也比银行的定期存款要高一些。